В провинциальном городке расследуют череду загадочных убийств, носящих ритуальный характер. Дело не двигается с места, и среди жителей крепнет убеждение, что виной всему — местная русалка, чьи легенды передаются из поколения в поколение. Для помощи в расследовании из столицы командируют эксперта по серийным преступлениям, Юрия Бахтина. Он скептически относится к мистическим версиям, однако по мере работы его уверенность постепенно дает трещину.
Параллельно с расследованием Бахтину приходится разбираться с проблемами личного характера. Выясняется, что много лет назад он сам жил в этом городе, где у него остались не только старые товарищи, но и бывшая супруга. Круг подозреваемых в деле постоянно расширяется, и в него попадают люди, близкие Юрию. Преодолевая давление закона, семейные сложности и противодействие со стороны антагониста, Бахтин постепенно приближается к разгадке.
